Marché boursier aujourd'hui : les indices glissent alors que la hausse des rendements obligataires fait pression sur les actions

• Les actions ont chuté mercredi alors que les traders observaient la hausse des rendements du Trésor américain.
• Les chances d'une baisse des taux en septembre sont tombées à moins de 50 %, contre 60 % la semaine dernière, selon l'outil CME FedWatch.
• Les actions de Marathon Oil ont augmenté de plus de 11 % suite à l'annonce d'une acquisition de 17 milliards de dollars par ConocoPhillips.

Les actions ont chuté mercredi – le Nasdaq tombant d'un record – alors que les investisseurs ont vu les rendements obligataires augmenter pour une deuxième journée cette semaine, le Trésor à 10 ans continuant de grimper au-dessus de 4,5 %.

Les rendements obligataires américains oscillent autour de leur plus haut niveau depuis environ quatre semaines, suite à la faiblesse des enchères d'obligations d'État mardi, ainsi qu'à la diminution des espoirs de réduction des taux au milieu des dernières données sur l'inflation.

Selon l'outil CMEFedWatch, les marchés estiment que les chances d'une baisse des taux de la Réserve fédérale lors de la réunion politique de septembre sont d'environ 43 %, contre environ 60 % la semaine dernière. Les données manufacturières et de services de la semaine dernière ont déclenché une nouvelle peur de l'inflation, tandis que les commentaires bellicistes des responsables de la Fed ont depuis solidifié les paris sur une hausse à long terme.

Vendredi sera présenté le dernier rapport sur les dépenses de consommation personnelle, la méthode privilégiée par la Fed pour évaluer le rythme de l'inflation. Les marchés s'attendent généralement à ce que les données soient conformes à celles du mois précédent, à 2,7 %. Le rapport sera essentiel pour définir les attentes quant aux mesures que la Fed pourrait prendre plus tard cette année.

« Nous ne prévoyons pas de surprises majeures à la hausse ou à la baisse dans le PCE de vendredi, car la plupart des données économiques récentes indiquent une économie qui s'est installée dans une belle période de calme à long terme, ni trop chaude ni trop froide », Carol Schleif, CIO. du BMO Family Office, a déclaré mercredi. « Cela dit, atteindre l'objectif de 2% de la Fed risque d'être un atterrissage cahoteux. »

Les actions de Marathon Oil ont bondi de 11 % suite à l'annonce de l'acquisition de la compagnie pétrolière par son plus grand rival ConocoPhillips pour 17 milliards de dollars. Pendant ce temps, les actions d'American Airlines ont chuté de plus de 9 % après avoir révisé à la baisse ses prévisions pour le trimestre.

Voici où en étaient les indices américains peu après la cloche d'ouverture à 9h30 mercredi :

• S&P500: 5 265,70, en baisse de 0,8%
• Moyenne industrielle Dow Jones: 38 467,10, en baisse de 1% (382 points)
• Nasdaq Composite: 16 892,75, en baisse de 0,7%

Voici ce qui se passe d'autre aujourd'hui :

• Une étude a révélé que GPT-4 est meilleur que les humains en matière d'analyse financière.
• La promesse de la révolution de l’IA a ajouté cette année 230 milliards de dollars à la richesse de sept milliardaires américains de la technologie.
• UBS a de nouveau relevé son objectif de cours pour le S&P 500 alors que le risque de récession s'estompe et que la croissance des bénéfices semble sur le point d'augmenter.

Dans les matières premières, les obligations et les cryptomonnaies :

• Le pétrole brut West Texas Intermediate a augmenté de 0,4% à 80,19 $ le baril. Le brut Brent, la référence internationale, a augmenté de 0,4% à 85,56 dollars le baril.
• L'or a glissé à 2 360 dollars l'once.
• Le rendement du Trésor à 10 ans a augmenté de trois points de base à 4,572 %.
• Bitcoin a chuté de 0,5% à 67 898 $.