Les bénéfices montreront que la vague de dépenses en IA « frappe les côtes » de l’industrie technologique, et les baissiers ont tort de s’inquiéter des valorisations, dit Wedbush

• Les bénéfices technologiques seront solides pour le quatrième trimestre, prévoit l’analyste de Wedbush, Dan Ives.
• Une hausse de la demande des consommateurs aidera l’IA à devenir de plus en plus courante au-delà de Nvidia et Microsoft.
• Les résultats montreront que le « raz-de-marée des dépenses en IA » frappe l’industrie technologique, a déclaré Ives.

Une nouvelle saison de bénéfices technologiques est sur le point de démarrer, et les baissiers se retrouveront hors-jeu alors que l’intelligence artificielle augmente les valorisations au-delà de noms comme Nvidia et Microsoft, selon l’analyste de Wedbush, Dan Ives.

Dans une note publiée mardi, Ives a comparé les investisseurs préoccupés par la récession à ceux qui crient au feu dans un théâtre bondé. Il s’attend à une augmentation de la demande en matière de logiciels d’entreprise, de cybersécurité et d’IA pour contribuer à alimenter de nouveaux projets et cas d’utilisation en 2024.

« Nous pensons que le récit clé de la saison des résultats du quatrième trimestre », a déclaré Ives, « est le début de la révolution de l’IA qui frappe les rives du paysage technologique plus large, dirigée par Nadella et Microsoft avec le parrain de l’IA Jensen et Nvidia ».

Pourtant, les dépenses et la demande massives des consommateurs, a-t-il ajouté, se répercutent sur les deuxième, troisième et quatrième dérivés de l’IA à travers les logiciels, les puces et le matériel.

La technologie de l’IA prend de l’ampleur dans le grand public, et Ives s’attend à ce que cela conduise à davantage de croissance et à de nouveaux produits.

L’analyste a déclaré qu’une forte « poussée budgétaire de fin d’année » toucherait le trimestre de décembre autour des géants du cloud Microsoft, Amazon et Google, ainsi que dans l’ensemble du secteur des logiciels.

Ces trois noms font partie des meilleurs choix technologiques de Wedbush, qui incluent également Apple, Microsoft, Palo Alto Networks, Palantir, Zscaler, CyberArk, Crowdstrike et MongoDB.

« Alors que les baissiers continueront de s’inquiéter des valorisations technologiques, nous pensons que les chiffres (et les valorisations) pour 24/25 augmenteront à mesure que ce raz-de-marée de dépenses en IA frappera l’industrie technologique », a déclaré Ives.

En effet, les entreprises américaines et leurs dirigeants sont devenus plus optimistes ces derniers mois. Les craintes d’un ralentissement économique se sont apaisées, les appels aux résultats du troisième trimestre ont vu une diminution des mentions de « récession » et, même si les risques demeurent, Wall Street a multiplié les appels à un atterrissage en douceur.