Le boom de l'IA mené par Nvidia finira par s'étendre à ces 3 domaines du marché boursier, selon Goldman
- Le boom de l’IA mené par Nvidia s’étendra à trois autres domaines du marché boursier, selon Goldman Sachs.
- La banque a souligné les valeurs d’infrastructure qui devraient bénéficier de l’adoption par un plus grand nombre d’entreprises de l’IA.
- « Nous prévoyons qu'il y aura probablement trois grandes étapes ultérieures dans le commerce de l'IA », a déclaré Goldman Sachs.
Le boom de l’IA a considérablement stimulé le marché boursier depuis le lancement de ChatGPT en novembre 2022, et d’autres gains sont encore à réaliser.
Goldman Sachs a déclaré dans une note de jeudi que non seulement les valorisations boursières ne s'approchent pas encore des niveaux de type bulle, comme lors de la bulle Internet, mais qu'ils ont identifié les trois groupes d'actions qui sont sur le point de bénéficier de l'adoption croissante de l'IA.
« Nous prévoyons qu'il y aura probablement trois grandes étapes ultérieures dans le commerce de l'IA », a déclaré Goldman Sachs.
La première phase du commerce de l'IA est simplement Nvidia, qui fabrique les puces GPU permettant l'IA qui alimentent des chatbots comme ChatGPT et Claude d'Anthropic et a vu le cours de ses actions grimper de plus de 500 % depuis le début de 2023.
Les phases deux à quatre du commerce de l’IA seront beaucoup plus vastes et auront un impact sur un plus grand nombre d’entreprises.
Ce sont les trois prochaines étapes du commerce de l'IA en bourse, selon Goldman Sachs.
Phase deux : infrastructure d'IA
La deuxième phase du commerce de l’IA se répercutera sur les sociétés d’infrastructures nécessaires au développement ultérieur des progrès de l’IA.
« Sur la base de notre cadre, cette phase inclut les entreprises de semi-conducteurs, les fournisseurs de cloud, les REIT de centres de données, les sociétés de matériel et d'équipement, les sociétés de logiciels de sécurité et les sociétés de services publics », a déclaré Goldman Sachs.
Goldman Sachs a identifié 93 entreprises qui correspondent à ces critères comme étant un jeu d'infrastructure d'IA. Certains de ces noms incluent ARM Holdings pour sa conception de puces, Taiwan Semiconductor pour sa fabrication de puces, Cisco pour ses services de réseau et presque tous les services publics d'électricité en raison de l'augmentation attendue de la demande d'électricité.
Troisième phase : les catalyseurs de l'IA
La troisième phase du commerce de l’IA aura un impact positif sur les entreprises qui pourront augmenter leurs revenus grâce à l’adoption et à la monétisation des technologies de l’IA.
« Les logiciels et les services informatiques semblent les mieux placés pour cette phase du cycle d'adoption de l'IA, de nombreuses entreprises décrivant comment leurs outils permettront à d'autres entreprises d'utiliser l'IA », a expliqué Goldman Sachs.
Goldman Sachs a identifié 31 entreprises qui correspondent à ces critères en tant que facilitateurs de l'IA. Certains de ces noms incluent des sociétés de logiciels comme ServiceNow, Intuit et Datadog, et des sociétés de services informatiques comme Snowflake, Accenture et MongoDB.
Phase quatre : gains de productivité de l'IA
La quatrième phase du commerce de l’IA générera des gains pour les entreprises qui pourront réaliser des gains de productivité significatifs grâce à leur adoption de l’IA.
« Les logiciels et services ainsi que les services commerciaux et professionnels ont le plus grand potentiel d'augmentation des revenus grâce à l'adoption généralisée de l'IA via la productivité du travail », a déclaré Goldman Sachs. « Ces trois secteurs combinent une part élevée de leur masse salariale exposée à l'automatisation de l'IA et des coûts de main-d'œuvre relativement élevés. »
L’entreprise a identifié 50 entreprises qui sont sur le point de connaître les gains de productivité du travail les plus importants grâce à l’adoption de l’IA. Certains de ces noms incluent les géants de la vente au détail Walmart et Costco, ainsi que des sociétés de soins de santé comme Tenet Healthcare et Illumina.
